نقدینگی بازار چیست؟


صرافی استخر نقدینگی

Liquidity

نقدینگی - توانایی فروش رفتن دارایی (کالا و یا سریس) به نرخ نزدیک به نرخ بازاری است. جای تعجب نسیت که پر نقدینه ترین کالا خود پول است، به همین دلیل بازار فارکس تا این اندازه مشهور است، چون در این بازار همیشه هم تقاضا و هم پیشنهاد برای ارز کشورهای مختلف موجود می‌باشد. نقدینگی توسط حجم معاملات محاسبه می‌شوند هرچه حجم معاملات بیشتر باشد، سطح نقدینگی بالاتر است

دیگر واژه‌های این موضوع

مقالات تحلیل با این موضوع

11 October, 14:21

11 October, 13:47

11 October, 10:54

11 October, 10:01

معاملات آنلاین

  • معامله با سیگنال
  • پلتفرم‌ها و آپلیکیشن‌ها
  • سرمایه گذاری
  • واریز و برداشت وجوه

تجزیه و تحلیل بازار

  • اخبار FXStreet
  • سیگنال‌های تجاری Autochartist

موارد دیگر

  • اطلاعات تماس
  • قراردادها و قوانین
  • سوالات متداول
  • تالار گفتگو

© 1998-2022 Alpari Limited

برند آلپاری:

Alpari Limited, Suite 305, Griffith Corporate Centre, Kingstown, Saint Vincent and the Grenadines, is incorporated under registered number 20389 IBC 2012 by the Registrar of International Business Companies, registered by the Financial Services Authority of Saint Vincent and the Grenadines.

آلپاری عضوی از کمیسیون مالی می باشد , که یک سازمان بین المللی مرتبط با حل و فصل شکایات در صنعت سرویس های مالی در بازار فارکس است.

ریسک پذیری: قبل از شروع کار باید با شرایط و ریسک‌های بازار آشنایی کامل داشته و به سطح تجربیات و مهارت خود اطمینان داشته باشید

نقدینگی

Broker

در اخبار مالی دائماً در مورد نقدینگی صحبت می شود. این یکی از رایج ترین اصطلاحات است و در هر بازاری به صورت اصولی درک معنای آن برای هرکسی که به تجارت یا امور مالی بپردازد بسیار مهم است.

تعیین نقدینگی

نقدینگی - توانایی فروش یک محصول یا دارایی با قیمت فعلی است.

به عبارتی ساده، نقدینگی قابلیت فروش چیزی را در سریعترین زمان ممکن و بدون کمترین ارزیابی قیمت می باشد.

نقدینگی شرکت

در صحبت از نقدینگی، نمی توان ذکر کرد که این امر در بازار برای هر نوع دارایی محاسبه می شود. هیچ یک از پارامترهای واحد برای ارزیابی نقدینگی وجود ندارد؛ هر نوع دارایی نقدینگی خاص خود را دارد. محاسبه بر اساس خود دارایی ها، مقدار آنها در هر سازمان اقتصادی، اعتبار، ارزش فعلی و موارد دیگر. بازار در وضعیت ایست قرار ندارد، زیرا نقدینگی هر دارایی و تقاضای بازار مرتباً تغییر می کند. به عنوان مثال، با توجه به نقدینگی سازمان ها این نقدینگی بازار چیست؟ موارد مهم هستند، زیرا در ارزیابی آنها شاخص نقدینگی بسیار مهم تلقی می شود.

نقدینگی شرکت - بدهی شرکت در رابطه با طلبکاران.

یعنی شرکت دارای دارایی کافی برای پرداخت اعتبار طلبکاران در صورت لزوم است. سررسید وام باید با فروش دارایی های موجود سازگار باشد.

نقدینگی شرکت معمولاً به چندین عامل تقسیم می شود:

• نقدینگی جاری - حضور سرمایه شرکت را برای بازپرداخت وام در مدت زمان کوتاه نشان می دهد.

• نقدینگی سریع - برای اندازه گیری انواع نقدینگی منابع مالی یک شرکت استفاده می شود.

• نقدینگی مطلق - این واقعیت را نشان می دهد که شرکت دارای منابع مالی است.

• سرمایه خالص گردش مالی - نشانگر پایداری یک شرکت است. هرچه سرمایه گردش مالی بیشتر باشد، شرکت در بازار از اعتبار بیشتری برخوردار است.

در صحبت از نقدینگی دارایی ها، باید درک کنید که آنها نه تنها پول بلکه به معنای مواد اولیه، کالا، املاک و مستغلات و موارد دیگر نیز هستند. و هر دارایی نقدینگی فردی خواهد داشت.

دارایی های نقدی کالاهایی هستند که به سرعت با قیمت فعلی بازار به فروش می رسند.

نقدینگی شرکت

دارایی ها معمولاً به چند نوع مختلف تقسیم می شوند:

دارایی های جاری - محصولاتی که درآمد کسب می کنند برای شرکت برای مدت زمانی معینی (سال). این نوع دارایی شامل: پول، سرمایه گذاری (حداکثر تا یک سال)، کالاها و مواد اولیه و مطالبات کوتاه مدت است. دارایی های فعلی دارای نقدینگی بالایی هستند.

دارایی های غیرجاری - محصولاتی که درآمد کسب می کنند برای شرکت برای مدت زمان طولانی (از یک سال یا بیشتر). این دارایی ها شامل املاک و مستغلات، سرمایه گذاری های بلند مدت، پروژه ها و تحولات صنایع امیدوارکننده، تجهیزات و ماشین آلات هستند. دارایی های غیرجاری نسبت به دارایی های جاری نقدینگی کمتری دارند.

همچنین مرسوم است که وابسته به سرعت اجرای آنها، دارایی ها تقسیم شود:

• داراییهای نقدی حداکثر نقدینه این شامل پول (بدون تعهدات اعتباری) و سرمایه گذاری به صورت کوتاه مدت است.

• دارایی های با نقدینگی اجرایی سریع به عنوان مثال، حسابهای قابل پرداخت برای مدت زمانی کوتاه حداکثر تا یک سال.

• دارایی های با نقدینگی اجرایی کند این دارایی ها شامل موجودی های تولید، مالیات بر ارزش افزوده و مطالبات بلند مدت است.

• دارایی های غیرممکن دارایی های نامشهود که برای مدت زمان طولانی در تولید استفاده می شوند.

علاوه بر دارایی ها، به اصطلاح بدهی نیز وجود دارد. اینها شامل وام، وام و صندوق شخصی یک شرکت است. بدهی ها نیز با توجه به سرعت پرداخت بدهی ها به چندین نوع تقسیم می شوند:

• فوری ترین تعهدات بدهی شامل انواع بدهی است که باید ظرف 3 روز بسته شود.

• بدهی های کوتاه مدت اینها انواع دیگر بدهی با سررسید کوتاه (یک سال تقویم) را شامل می شود.

• بدهی های بلند مدت به عنوان یک قاعده، این وام های بانکی برای بیش از یک سال است.

• بدهی های ثابت این شامل سرمایه شخصی شرکتها و همچنین هزینه های مالی آتی است که در سالهای آینده تحقق خواهد یافت.

در مقایسه بدهی ها و دارایی ها، نقدینگی شرکت ها محاسبه می شود. برای نشان دادن نقدینگی مطلق، چندین فرمول وجود دارد: مقایسه Active با Passive

سه مورد اول نشان می دهد که دارایی های شرکت از میزان بدهی ها فراتر می رود، چهارم: مزایای سرمایه شخصی شرکت نسبت به دارایی های نامشهود، یعنی نقدینگی بنگاه را نشان می دهد.

نقدینگی بانک و بازارها

نقدینگی بانک توانایی بانک در پرداخت به مشتریان خود در صورت لزوم است.

اعتقاد بر این است که هرچه یک بانک وام صادر کند، نقدینگی آن پایین می آید. بنابراین، هر سازمان بانکی به منابع مالی نیاز دارد. این نه تنها پول بلکه اوراق بهادار ، فلزات گرانبها و سایر دارایی ها است. در عین حال، بانک ها ترجیح می دهند سودآوری خود را محدود کنند. هر بانکی سعی می کند تا اعتبار خود و میزان مالی که جمع آوری شده است به دقت نظارت کند. اگر بانکی بتواند با خیال راحت به مشتریان خود خدمت کند، بدون اینکه نقدینگی را کاهش دهد، قابل نقدینگی محسوب می شود.

در صحبت از نقدینگی بازار، باید این را درک کنیم که در مورد هر بازاری: مالی، کالایی، کالایی، ارزی و غیره هرچه معاملات و قراردادهای منعقد شده در بازار بیشتر باشد، نقدینگی آن نیز بیشتر می شود. تفاوت بین میزان قراردادهای منعقده و ارزش کالاهای تحویل داده شده تحت قراردادها، به اصطلاح " churn"، نشانگر نقدینگی بازار است.

صحبت از بورس اوراق بهادار، لازم به ذکر است که اوراق بهادار با توجه به میزان گسترش و تعداد کل معاملات محاسبه می شود. فرمول ساده است: هرچه معاملات بیشتر و هرچه توزیع کمتر باشد، نقدینگی نیز بیشتر می شود. یعنی اگر بعضی از سهام به سرعت فروخته شود (یا خریداری شود) و قیمت خیلی تغییر نکند، می توان این سهام را قابل نقدینگی نامید.

نقدینه ترین نوع دارایی ها در بورس سهام عبارتند از:

• اوراق بهادار صادر شده توسط دولت.

• اوراق بهادار صادر شده توسط بزرگترین شرکتهای سهامی.

• صورتحساب و بدهی بزرگترین شرکتهای کشور.

نقدینگی اوراق بهادار سرمایه گذاری از طریق میانگین ارزش کلیه دارایی های موجود در نمونه کارها و هر دارایی به طور جداگانه محاسبه می شود. ارزش دارایی، سودآوری آن، سطح ریسک بالقوه و مدت زمانی که برای سپرده گذاری ساخته می شود در اینجا مهم است.

در بازار املاک و مستغلات وضعیت مشابه بازارهای دیگر است. اگر یک ملک به سرعت فروخته شود (یا خریداری شود) - می توان آن را قابل نقدینگی نامید. اما باید روشن شود که در اصل املاک و مستغلات نقدینگی کمتری نسبت به اوراق بهادار یا بیشتر کالاهای بنگاهها دارند. این به دلیل زمان زیادی است که مستقیماً به خود معامله خرید و فروش برمی گردد. علاوه بر این، عوامل غیر اقتصادی، مانند فاجعه انسانی یا طبیعی، یا افزایش شدید قیمت یا ارزان شدن دارایی ، می توانند از معامله جلوگیری کنند.

همچنین، برخی عوامل در نقدینگی املاک و مستغلات تأثیر می گذارد:

- منطقه ای که ملک در آن قرار دارد. در مناطق نخبه قیمت ها بسیار بالاتر است.

- نوع املاک و مستغلات. مسکن جدید دارای یک قیمت، مسکن ثانویه دیگری است. تقاضا برای آنها به طور مشابه متفاوت است.

- ساختار حمل و نقل و دسترسی. علاقه به مناطق سخت قابل دسترسی یا مناطقی که دارای مدارس و فروشگاه های مواد غذایی نیستند کمتر از مناطقی است که همه اینها وجود دارد.

- پارامترهای املاک و مستغلات. این شامل مشخصات فنی است: مساحت اتاق ، کف ، وجود بالکن و موارد مشابه.

  • نرخ بهره پیشنهادی بین بانکی لندن (LIBOR)
  • Listed Stocks

اگر برای شما راحت‌تر است از طریق شبکه‌های اجتماعی اطلاعات تحلیل ما را دنبال کنید، به اکانت‌های ما در شبکه‌های اجتماعی مشترک شوید!

استخر نقدینگی چیست و چه کاربردهایی دارد؟

استخر نقدینگی چیست و چه کاربردهایی دارد؟ | آموزش ارز دیجیتال در مشهد | آکادمی پارسیان بورس

عبور از معاملات سنتی به معاملات آنلاین به‌ ­­وسیله ارزهای دیجیتال با گذر زمان رخ داده است. دنیای کریپتوکارنسی‌ها روزبه‌روز با تکنولوژی‌ها و پیشرفت‌های جدیدی روبه‌رو می‌­شود. در این مقاله قصد داریم به یکی از تکنولوژی‌های نوپای این عرصه یعنی استخر نقدینگی بپردازیم. ما می‌­خواهیم بدانیم استخر نقدینگی چیست و انواع استخر نقدینگی کدام است و در کل چه کاربردی دارد؟ اگر به دنبال اخبار بازار سرمایه و ارزهای دیجیتال هستید، حتما همراه ما باشید.

انواع صرافی غیرمتمرکز

قبل از تعریف استخر نقدینگی یا استخر لیکوئیدیتی باید ابتدا بگوییم همان‌طور که می­‌دانید 2 نوع صرافی یا اکسچنج غیرمتمرکز (DEX) در بازار رمز ارزها وجود دارد، که عبارت‌اند از:

1. صرافی‌های همتابه همتا و مبتنی بر دفتر معاملات:

در این نوع صرافی‌ها به سبک و شیوه سنتی عمل می­‌شود، و صرافی‌ها واسطه بین خریدار و فروشنده در انجام معاملات هستند، و به عبارتی P2P هستند.

در این نوع صرافی‌ها خریدار و فروشنده ارز در تلاش هستند تا در بهترین و پرسودترین قیمت به انجام معامله بپردازند، فروشنده به دنبال فروش در بالاترین قیمت و خریدار نیز در پی خرید در کمترین قیمت بازاری است، این ترجیح فروشندگان و خریداران تا جایی ادامه پیدا می­‌کند که در یک نقطه خاص به توافق قیمتی برسند، و معامله صورت گیرد، و گفتنی است که این نوع معامله از طریق دفتر معاملات و یا Order Book صورت می‌­پذیرد.

نکته: قابل ذکر است که این نوع صرافی مناسب و ویژه زمانی است که نقدینگی زیاد است.

2. صرافی استخر نقدینگی:

در این صرافی‌ها، واسطه‌ای برای انجام معاملات و سفارش‌ها وجود ندارد، و کلیه معاملات بر روی قراردادهای هوشمند و یا Defi قفل شده است و توسط استخرهای نقدینگی صورت می­‌گیرد، که در ازای قراردادن توکن در استخرهای نقدینگی امکان دریافت سود و کارمزد وجود دارد. شاید این سوال برایتان پیش آید، وقتی که واسطه‌ای وجود نداشته باشد، چگونه امنیت معاملات تامین می­‌شود؟

در جواب باید گفت که قراردادهای هوشمند تضمین‌کننده امنیت و دریافت سود و کارمزد هستند.

نکته: زمانی که میزان و حجم دارایی‌ها کم باشد، استفاده از استخر نقدینگی گزینه مناسبی است.

استخر نقدینگی چیست و چه کاربردهایی دارد؟ | آموزش ارز دیجیتال در مشهد | آکادمی پارسیان بورس

صرافی استخر نقدینگی

استخر نقدینگی یا همان (Liquidity Pool) چیست؟

اما در حقیقت استخر چیست؟ آیا مکان فیزیکی است یا مجازی؟! باید گفت منظور از استخر نقدینگی یک فضای غیرفیزیکی و مجازی در بستر اینترنت است که کاربران به طور آزادانه می‌­توانند در این استخر سهم و مشارکت داشته باشند و به کسب سود و یا معامله بپردازند.

اولین استخر نقدینگی معرفی شده در دنیای کریپتوکارنسی‌ها با استخر نقدینگی Bancor در دنیا مطرح شد. و به عبارتی با بنکور بود که استخر نقدینگی متولد شد. ولی با این‌ حال مهم‌ترین استخر نقدینگی که توانست به یکباره توجه همه را به سمت خود جلب کند استخر نقدینگی Uniswap بود.

کاربرد استخر نقدینگی چیست؟

شما در Pool Liqiudity بدون نیاز به‌ واسطه تنها با استفاده از سیستم قراردادهای هوشمند می‌­توانید توکن‌های خود را در این استخر قرار دهید، و در ازای قرار دادن توکن در استخر نقدینگی کارمزد معاملات را دریافت کنید، و یا خود مستقیم به معامله توکن‌های خود بپردازید. در حقیقت وظیفه استخر نقدینگی تامین سرمایه و دارایی لازم برای صرافی‌های غیرمتمرکز است.

روش کار استخر نقدینگی چیست؟

برای استفاده از کاربردهای Pool Liqiudity می‌­توانید توکن خود را وارد استخر نقدینگی کنید، و به‌ ازای انجام معاملات کارمزد دریافت کنید. از طرفی علاوه بر این می­‌توانید با انجام معامله در استخرهای نقدینگی، توکن‌های مختلف را با هم معامله کنید، گفتنی است نقدینگی بازار چیست؟ برای انجام فعالیت و یا معامله در فضای استخر نقدینگی نیازی به استفاده از واسطه یا شخص سومی وجود ندارد، زیرا با روشی مطمئن و امن از طریق قراردادهای هوشمند کل پروسه معاملاتی شما در استخر نقدینگی انجام می­‌گیرد. به همین دلیل برای بسیاری از کاربران استفاده از استخر نقدینگی جذابیت خاص خودش را دارد.

استخر نقدینگی چیست؟

مزرعه بیت کوین چیست؟ (آشنایی با 5 مزرعه ارز دیجیتال برتر در جهان)

در مقاله استخر نقدینگی چیست؟ به ارائه توضیحاتی در رابطه با استخر نقدینگی، نحوه عملکرد استخر نقدینگی، هدف از استخر نقدینگی و. می پردازیم. نقدینگی بخش اساسی هر دو بازار ارز دیجیتال و مالی است. نقدینگی روشی هست که در اون دارایی ها به سرعت و کارآمد به پول نقد تبدیل میشن و از نوسانات شدید قیمت جلوگیری میشه. اگه دارایی غیر نقد شونده باشه، مدت زیادی طول می کشه تا به پول نقد تبدیل بشه. همچنین استخرهای نقدینگی نقش زیادی در ایجاد یک سیستم مالی غیرمتمرکز نقدینگی (Defi) دارن که یکی از راه های کسب درامد از ارزهای دیجیتال به شمار میان.

تصور کنین در داخل یه رستوران فست فود منتظر سفارش هستین. نقدینگی با داشتن صندوقدار زیاد قابل مقایسه هست. این موضوع باعث افزایش سرعت سفارشات و تراکنش ها میشه و مشتری ها رو راضی می کنه. از طرف دیگه، نقدینگی با داشتن تنها یک صندوقدار با صف طولانی مشتریان هم قابل مقایسه هست. این موضوع نیز منجر به سفارشات کندتر و معاملات کندتر میشه و مشتریان رو ناراضی می کنه. در تامین مالی سنتی، نقدینگی توسط خریداران و فروشندگان یک دارایی تامین میشه. در مقابل، DeFi برای عملکرد به استخرهای نقدینگی متکی هست. یک صرافی غیرمتمرکز (DEX) بدون نقدینگی معادل یک کارخانه بدون آب هست. استخرهای نقدینگی راه نجاتی برای DEX ها فراهم می کنند.

استخر نقدینگی چیست؟

احتمالا براتون این سوال پیش اومده که استخر نقدینگی چیست؟ برای پاسخ به این سوال می تونیم اینطوری توضیح بدیم که استخر نقدینگی نوعی سفارش گذاری ارز دیجیتال هست که در یک قرارداد هوشمند قفل شده. این منجر به ایجاد نقدینگی برای معاملات سریع تر میشه. یکی از اجزای اصلی یک استخر نقدینگی، بازارسازان خودکار (AMM) هستن. بازارساز خودکار پروتکلی هست که از استخرهای نقدینگی استفاده می‌کنه تا امکان داد و ستد دارایی‌های دیجیتال رو به روشی خودکار به جای بازار سنتی خریداران و فروشندگان فراهم کنه. به عبارت دیگه، کاربران یک پلتفرم AMM استخر نقدینگی رو با توکن تامین می‌کنن و قیمت توکن‌های موجود در استخر با فرمول ریاضی خود AMM تعیین میشه.

استخرهای نقدینگی همچنین برای افزایش بازدهی و بازی‌های آنلاین مبتنی بر بلاک چین ضروری هستن. استخرهای نقدینگی برای تشویق کاربران پلتفرم های مختلف رمزنگاری به نام ارائه دهندگان نقدینگی (LP) طراحی شدن. پس از مدت زمان معینی، LP ها با کسری از کارمزدها و مشوق‌ها، معادل مقدار نقدینگی که عرضه کردن، پاداش دریافت می‌کنن که به اونها رو توکن‌های ارائه‌دهنده نقدینگی (LPT) می نامند. سپس توکن های LP رو می توان به روش های مختلف در یک شبکه دیفای استفاده کرد. سوشی سواپ و یونی سواپ صرافی‌های رایج دیفای نقدینگی بازار چیست؟ هستنن که از استخرهای نقدینگی در شبکه اتریوم حاوی رمزهای ERC-20 استفاده می‌کنن. در همان زمان، پنکیک سواپ از توکن‌های BEP-20 در زنجیره BNB استفاده می‌کنه.

ارائه دهندگان محبوب استخر نقدینگی:

بسیاری از پلتفرم‌های غیرمتمرکز از بازارسازان خودکار و استخر لیکوئیدیتی استفاده می کنن، تا امکان داد و ستد دارایی‌های دیجیتال رو به روشی خودکار و بدون مجوز فراهم کنن. در واقع، پلتفرم های محبوبی وجود دارن که فعالیت های خودشون رو بر روی استخرهای نقدینگی متمرکز می کنن. به همین منظور ما سعی می کنیم در این قسمت از مقاله استخر نقدینگی چیست؟ برخی از ارائه دهندگان محبوب استخر نقدینگی رو برای شما معرفی کنیم.

• Uniswap

یکی از ارائه دهندگان محوب استخر نقدینگی، پلتفرم یونی سواپ هست. این پلتفرم به کاربران این امکان رو میده تا بدون نیاز به سرویس متمرکز، ETH رو با هر توکن ERC-20 دیگری مبادله کنن. این یک صرافی منبع باز هست که به هر کسی اجازه میده یک جفت مبادله رو به صورت رایگان در شبکه راه‌اندازی کنه. همچنین این پلتفرم ویژگی های زیادی داره که باعث میشه تا محبوبیت زیادی به دست بیاره.

• Curve

یکی دیگه از انواع ارائه دهندگان محبوب استخر نقدینگی، پلتفرم Curve هست که کاربردها و مزایای زیادی به همراه داره که یک استخر نقدینگی غیرمتمرکز برای استیبل کوین‌های مبتنی بر شبکه اتریوم هست.

• Balancer

یکی دیگه از ارائه دهندگان محبوب استخر نقدینگی، پلتفرم بالانسر هست که محبوبیت زیادی در بین کاربران بازار ارزهای دیجیتال داره. یک پلتفرم غیرمتمرکز که چند گزینه ادغام مانند استخرهای نقدینگی خصوصی و اشتراکی رو ارائه میده که مزایایی رو برای ارائه دهندگان نقدینگی خود ارائه میده.

استخرهای نقدینگی رمزنگاری درDeFi:

استخرهای نقدینگی رمزنگاری در اکوسیستم DeFi (مالی غیرمتمرکز) به ویژه در DEX ها (صرافی های غیرمتمرکز) ضروری هستن. استخرهای نقدینگی ابزاری هستن که به وسیله اون کاربران این امکان رو دارن تا وجوه خودشون رو در قراردادهای هوشمند DEX جمع کنند تا نقدینگی دارایی رو برای معامله گران به منظور مبادله بین ارزها ارائه بدن. استخرهای رمزنگاری سرعت نقدینگی بسیار مورد نیاز و راحتی رو برای اکوسیستم DeFi ارائه میدن. قبل از معرفی بازارسازان خودکار (AMM)، نقدینگی بازار کریپتو برای DEX ها در اتریوم یک مشکل بود.
DEX ها یک فناوری جدید با یک رابط پیچیده بودن. در اون زمان خریداران و فروشندگان زیادی وجود نداشت، بنابراین یافتن کاربران کافی که مایل به تجارت منظم باشن، چالش برانگیز بود. AMM ها این مشکل محدودیت نقدینگی رو با ایجاد استخرهای نقدینگی و ارائه دهندگان نقدینگی برای تامین دارایی های این استخرها، بدون نیاز به دخالت شخص ثالث، برطرف می کنند. هرچه دارایی ها و نقدینگی بیشتر استخر باشه، معاملات در DEX آسون نقدینگی بازار چیست؟ تر میشه.

استخرهای نقدینگی Crypto چگونه کار می کنند؟

یک استخر نقدینگی از 2 ارز دیجیتال یا توکن تشکیل شده. استخرها بازارهای مختلفی رو برای یک جفت توکن ایجاد می کنن. مبتکر هر استخر جدید قیمت شروع اون دارایی رو تعیین می کنه. اما اگه این قیمت برای استخر با بازار جهانی کریپتو مطابقت نداشته باشه، ارائه‌دهنده نقدینگی می‌تونه سرمایه خودش رو از دست بده. حفظ توکن ها در راستای قیمت های بازار مهم هست، زیرا ارائه دهندگان بیشتر وجوه رو به استخر اضافه می کنن. از اونجایی که استخر نقدینگی سوآپ توکن ها رو تسهیل می کنه، قیمت بر اساس یک الگوریتم قیمت گذاری تنظیم میشه.

هر مجموعه نقدینگی ممکنه از الگوریتم خاص خود برای محاسبه ارزش استفاده کنه. این الگوریتم تضمین می کنه که استخر بدون توجه به اندازه یک معامله، همیشه نقدینگی داره. نسبت توکن بر قیمت استخر حاکم هست. به عنوان مثال، در استخر DAI/ETH، اگه شخصی DAI رو از استخر بخره، حجم ETH افزایش پیدا می کنه که باعث افزایش قیمت DAI و کاهش قیمت ETH میشه. کل تغییر قیمت بر اساس میزان خرید فرد و میزان تغییر استخر متفاوت خواهد بود. استخرهای بزرگ تر نوسانات کمتری رو مشاهده می کنند، زیرا برای ایجاد تغییرات نیاز به معاملات و خریدهای بسیار بزرگ هست. ارائه دهندگان نقدینگی از کارمزد تراکنش برای دیگران برای خرید و فروش از استخر کسب درآمد می کنند.

این کارمزدهای تراکنش به استخر نقدینگی بر می گرده تا ارزش توکن های شما رو بیشتر کنه و به رشد استخر کمک کنه. استخرهای نقدینگی تاسیس شده می‌تونن بیش از 1 میلیون دلار سرمایه‌گذاری داشته باشن، که باعث میشه اونها برای معامله‌گران جدیدی که به دنبال شروع کار با ارزهای دیجیتال هستن، نسبتا پایدار باشن. استخرهای کوچکتر می تونن بیشتر مستعد نوسانات در بازار باشن، که می تونه به این معنی باشه که ارزش توکن های شما کاهش پیدا می کنه. با استخر مناسب، می تونین از ثبات ارزش عالی و از دریافت هزینه تراکنش برای افزایش سرمایه گذاری اصلی خودتون لذت ببرین.

هدف از راه اندازی استخر نقدینگی چیست؟

در یک معامله، معامله گران یا سرمایه گذاران می تونن با تفاوت بین قیمت مورد انتظار و قیمت اجرا شده مواجه بشن. این امر در بازارهای سنتی و ارزهای دیجیتال رایج هست. استخر نقدینگی با هدف از بین بردن مشکلات بازارهای غیر نقد شونده از طریق ایجاد انگیزه برای کاربران خود و تامین نقدینگی برای سهمی از کارمزد معاملاتی ایجاد شده و فعالیت می کنه. معاملات با برنامه های استخر نقدینگی مانند Uniswap نیازی به تطبیق قیمت مورد انتظار و قیمت اجرا شده نداره. AMM ها، که برای تسهیل معاملات کارآمد با از بین بردن شکاف بین خریداران و فروشندگان توکن های رمزنگاری برنامه ریزی شدن، معاملات در بازارهای DEX رو آسون و قابل اعتماد می کنن.

مزایا و معایب استخرهای نقدینگی:

استخرهای لیکوئیدیتی نیز مانند موارد دیگه بازار ارزهای دیجیتال مزایا و معایبی دارن که از موارد مهم برای مطالعه و کسب اطلاعات هستن و باید مورد بررسی قرار بگیرن. بنابراین در این پارت از مقاله استخرهای نقدینگی چیست؟ به بررسی مزایا و معایب استخرهای نقدینگی می پردازیم.

مزایای استخرهای نقدینگی:

• نقدینگی تضمین شده

یکی از مزایای استخرهای نقدینگی، فراهم کردن نقدینگی تضمین شده در هر سطح قیمتی هست. معامله گران مجبور نیستن مستقیما با معامله گران دیگه مرتبط باشن، زیرا تا زمانی که مشتریان دارایی های خودشون رو در استخر سرمایه گذاری کنن، نقدینگی ثابت هست. همین موضوع باعث میشه تا استخرهای نقدینگی مورد استقبال افراد و کاربران زیادی قرار بگیرن و محبوبیت زیادی به دست بیارن.

• قیمت گذاری خودکار

یکی دیگه از مزایای استخرهای نقدینگی این هست که قیمت گذاری خودکار بازارسازی منفعل رو امکان پذیر می کنند که این موضوع می تونه نقطه مثبتی برای استخرها محسوب بشه. ارائه دهندگان نقدینگی در واقع وجوه خودشون رو به استخر واریز می کنن و قیمت گذاری توسط قرارداد هوشمند انجام میشه.

• کسب درآمد

یکی دیگه از مزایای استخرهای نقدینگی این هست که هر کسی نقدینگی بازار چیست؟ می تونه تامین کننده نقدینگی بشه و کسب درآمد کنه. استخرهای نقدینگی به هیچ کارمزد لیست، KYC یا سایر موانع مرتبط با مبادلات متمرکز نیاز ندارن. اگه سرمایه‌گذار بخواد نقدینگی رو در اختیار استخر قرار بده، معادل ارزش دارایی‌ها رو واریز می کنه.

• هزینه گس کمتر

قراردادهای هوشمند در صرافی های غیرمتمرکز مانند یونی سواپ، به گونه ای طراحی شده که موجب کاهش هزینه های گس خواهد شد. محاسبات قیمتی کارآمد و توزیع کارمزد در داخل استخرها به معنای اصطکاک کمتر بین تراکنش هاست. اغلب قراردادهای هوشمند این قابلیت رو دارن که مبالغ معامله شده رو به کیف پول برگردونن اما در برخی از صرافی ها، همچون یونی سواپ این قابلیت به تریدرها داده میشه که همان دارایی ها رو مبادله کرده و به کیف پول دیگری ارسال کنن.

• عدم نیاز به استراتژی

بازارسازها در صرافی های متکی به دفتر سفارش، لازم هست که دائما سفارش های معاملاتی خودشون رو آپدیت کنن و نوسان قیمت رو در نظر بگیرن. بازارسازها زمان و تخصص لازم رو برای مدیریت استراتژی های خود داشته باشن اما در استخر نقدینگی نیازی به تخصص و استراتژی نیست، تامین کنندگان نقدینگی تنها کافیست که دارایی های خودشون رو وارد یک استخر نقدینگی کرده و مابقی کارها رو به قراردادهای هوشمند واگذار کنن.

معایب استخرهای نقدینگی:

استخرهای نقدینگی با وجود مزایای نقدینگی بازار چیست؟ زیادی که به همراه دارن، معایبی نیز به همراه دارن که باعث میشه تا افراد دید بدی به این استخرها داشته باشن. به همین منظور ما سعی می کنیم در این قسمت از مقاله استخر نقدینگی چیست؟ برخی از معایب استخرهای نقدینگی رو برای شما مورد بررسی قرار بدیم.

• نوسانات قیمتی

یکی از نقدینگی بازار چیست؟ معایب استخرهای نقدینکی، وجود نوسانات قیمتی هست. نوسانات قیمتی یکی از مواردی هست که جزو معایب استخرهای لیکوئیدیتی محسوب میشه، چرا که نوسانات قیمتی سبب ضررهای غیرقابل جبران میشه و وقتی که سرمایه گذار، سرمایه خودش رو از بازار کریپتوکارنسی خارج می کنه، زیان وارده غیر قابل جبران هست که گاها این ضرر با پاداش هزینه تراکنش جبران میشه که میزان این پاداش بستگی به حجم نوسان و طول مدت استیک واریزی داره.

• مشکلات قراردادهای هوشمند

یکی دیگه از معایب استخرهای نقدینگی، مشکلات احتمالی در قراردادهای هوشمند هست. این مشکلات زمانی رخ میدن که کد مربوطه حسابرسی نشده و امنیت کامل وجود نداشته باشه. بنابراین بهتره که کاربر قبل از سپرده گذاری منابع خود، اطلاعات کاملی از تمامی مشکلات موجود در این زمینه داشته باشه.

ییلد فارمینگ یا استخر لیکوئیدیتی:

فرض کنید شخصی می خواد تجربه معاملاتی بهتری داشته باشه. دراین صورت، پروتکل‌های مختلف با ارائه توکن‌های بیشتر برای استخرهای خاص، کاربران رو به ارائه نقدینگی تشویق می‌کنه. شما می تونین از این استخرهای نقدینگی مشوق به عنوان ارائه دهنده برای کسب حداکثر مقدار توکن های LP (کاوی نقدینگی) استفاده کنین. استخراج نقدینگی به این معناست که چگونه LP های صرافی ارز دیجیتال می تونن درآمد توکن LP خودشون رو در یک بازار یا پلتفرم خاص بهینه کنن. بازارهای مختلف DeFi، پلتفرم‌ها و استخرهای مشوق به شما امکان میدن، برای تهیه و استخراج نقدینگی از طریق توکن‌های LP پاداش دریافت کنین.

ییلد فارمینگ عبارت هست از قرار دادن یا قفل کردن رمزارزها در یک پروتکل بلاک چین برای ایجاد پاداش های توکن شده. این هست که توکن‌ها رو در برنامه‌های مختلف DeFi قرار میده یا قفل می‌کنه تا پاداش‌های توکن‌شده‌ای ایجاد کنه که درآمد رو به حداکثر برسونه. در نتیجه، این به یک ارائه‌دهنده نقدینگی صرافی ارز دیجیتال اجازه میده تا بازده بالایی رو برای ریسک تا حدودی بالاتر جمع‌آوری کنه، زیرا الگوریتم وجوه، اونها رو بین جفت‌های معاملاتی و استخرهای مشوق با بالاترین کارمزد معاملات و پرداخت‌های توکن LP در چندین پلتفرم توزیع می‌کنه. این نوع سرمایه گذاری نقدینگی می تونه به ناچار وجوه کاربر رو در جفت دارایی با بالاترین بازدهی قرار بده.

آیا استخرهای رمزنگاری ایمن هستن؟

استخرهای نقدینگی فناوری‌های کلیدی پشت فناوری مالی غیرمتمرکز فعلی هستن. اونها تجارت غیرمتمرکز، تولید بازده، وام دهی و بسیاری موارد دیگه رو امکان پذیر می کنن. این قراردادهای هوشمند تقریبا تمام بخش‌های DeFi رو تأمین می‌کنن و احتمالا به این کار ادامه خواهند داد. اما وقتی نوبت به ارزیابی ایمنی یک استخر نقدینگی می‌رسه، باید در نظر داشته باشین که مانند هر سرمایه‌گذاری دیگه ای، این سرمایه‌گذاری نیز خطرات خودش رو داره در حالی که می‌تونه، سودآور باشه.

کلام پایانی:

تلاش کردیم در مقاله استخر نقدینگی چیست؟ اطلاعات کامل و کاربردی در رابطه با استخرهای نقدینگی خدمتتون ارائه کنیم. همونطور که بیان کردیم استخرهای نقدینگی نقش مهمی در اکوسیستم DeFi دارن و سبب غیر متمرکز شدن Defi شدن. برای شرکت در استخرهای نقدینگی، کاربر نیازی به رعایت معیارهای واجد شرایط بودن یا پر کردن فرم‌های KYC نداره. ارائه دهندگان نقدینگی می تونن با مشارکت در استخرهای نقدینگی درآمد کسب کنن که منجر به تمرکززدایی بیشتر میشه و مشکل دستکاری بازار رو که یکی از چالش های مرتبط با شفافیت بازارهای رمزنگاری هست، برطرف می کنه. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد بازار ارزهای دیجیتال و خرید کریپتوکارنسی ها می تونین از صرافی ایران بایننس کمک بگیرین.

نقدینگی یا لیکوئید شدن در رمزارزها به چه معنا می‌باشد؟

نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست

منظور از نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست ؟ نقدینگی به عنوان یک شاخص برای سرعت نقدشوندگی دارایی می باشد. این مفهوم نه تنها در بازار رمز ارزها بلکه در تمام بازارهای مالی از جمله بورس وجود دارد. اصطلاح لیکوئید شدن دارای سه معنای مختلف می باشد که شامل لیکوئید بودن رمز ارز، صرافی و کاربر در صرافی است. در این مطلب قصد داریم به پاسخی جامع و کامل برای این پرسش که ” نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست ؟ ” بپردازیم.

نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست

نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست ؟

بسیاری از فعالان بازار رمز ارزها نمی دانند که نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست ؟ و به همین دلیل دچار مشکلات فراوانی از جمله از بین رفتن سرمایه خود خواهند شد. لکوئید یک شاخص یا معیار برای سرعت تبدیل شدن دارایی به پول نقد می باشد. این شاخص بر قیمت تاثیرگذار نیست و به عبارتی دیگر سرعت امکان خرید و فروش را نشان می دهد.
برخی از رمزارزها دارای نقدینگی بالا هستند. به این معنا که افراد می توانند بدون هیچ گونه نگرانی از افزایش یا کاهش قیمت در هنگام فروش دارایی خود، آن را به پول نقد تبدیل کنند. اما منظور از نقدینگی پایین این است که افراد نمی توانند در مدت زمانی کوتاه دارایی خود را به پول نقد تبدیل کنند و این امر می تواند تاثیر مستقیمی بر قیمت آن داشته باشد. خرید و فروش رمز ارزهایی مانند بیت کوین در بستر صرافی ها اتفاق می افتد. تعداد زیادی صرافی رمز ارز در ایران و سایر کشورهای جهان در حال فعالیت هستند که افراد می توانند خرید تتر، خرید بیت کوین، فروش بیت کوین، استعلام قیمت تتر و … را از طریق آن ها انجام دهند.
نقدینگی در بازار رمز ارزها اهمیت بسیار زیادی دارد. قطعا رمز ارزهایی که دارای عمق بازار زیاد هستند و میزان نقدینگی آن ها بالاست محل بهتری برای سرمایه گذاری محسوب می شوند. هم اکنون که در حال نگارش این مطلب هستیم نقدینگی رمز ارزهایی مانند بیت کوین و اتریوم بسیار زیاد است. علاوه بر آن استیبل کوین هایی مانند تتر نیز از عمق بازار خوبی برخوردارند.

ارتباط نقدینگی و سلامت بازار

ارتباط سلامت بازار با نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست ؟ برای سنجیدن سلامت بازارهای مالی از جمله بازار رمز ارزها شاخص های متعددی وجود دارد که علاوه بر میزان نقد شوندگی یا لیکوئید می توان به پارامترهایی از جمله حجم بازار یا حجم معاملات روزانه اشاره کرد. معمولا بازارهایی که از نظر قیمت نهایی و حجم بازار تحت تاثیر معاملات کوچک نیستند قادر به تغییر سرنوشت بازار نیستند و نقدشوندگی بسیار بالایی دارند. این رمزارزها قابل اطمینان هستند و توسط بسیاری از سرمایه گذاران برای خرید انتخاب می شوند. هر چه میزان نقدشوندگی یک رمز ارز بیشتر باشد تضمین کننده پایداری قیمت هاست و کمتر شاهد نوسانات بزرگ در آن هستیم. به همین دلیل قدرت یک گروه یا افراد خاص نمی تواند تغییر زیادی در روند قیمتی ایجاد کند. به طور مثال بیت کوین دارای بیشترین لکوئید است و بزرگ ترین رمز ارز در جهان شناخته می شود. قیمت این رمز ارز به اندازه کافی دارای ثبات است و می تواند در برابر سفارشات بزرگ مقاومت کند.

نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست

خرید و فروش ارز دیجیتال در بازار غیرلیکوئید

رمز ارزهایی که از نقد شوندگی پایینی برخوردار هستند دارای نوسانات شدید می باشند. به همین دلیل به راحتی تعادل بازار را بر هم می زنند و قادرند سایر معاملات رمز ارزها را تحت تاثیر غیر مستقیم قرار دهند. اما هنگامی که در بازاری فعالیت می کنید که از لیکوئید کافی برخوردار است می توانند در هر زمان، رمز ارز مورد نظر خود را با قیمت دلخواه به فروش برسانید و از بازار خارج شوید.

مفاهیم مختلف در نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست ؟

همان طور که در مقدمه مطلب عرض کردیم لیکوئید بودن شامل سه معنای مختلف از جمله لیکوئید بودن رمز ارز، لیکوئید بودن صرافی و لیکوئید بودن کاربر در صرافی می باشد. تا اینجای مطلب با لیکوئید بودن رمز ارز آشنا شدید. اکنون به سراغ بررسی سایر معانی این اصطلاح می رویم.

لیکوئید بودن صرافی ارز دیجیتال

در هنگام انتخاب صرافی رمز ارز باید فاکتورهای متعددی را مورد بررسی قرار دهید که می توان به بالا بودن تعداد سفارشات، خرید و فروش رمز ارز در قیمت های مختلف و … می باشد. این موارد می تواند لیکوئید بودن یک صرافی را نشان دهد. برای اطمینان از این موضوع می توانید به صفحه معاملات صرافی رفته و تقاضای خرید و فروش رمز ارزها و تعداد آن ها را با یکدیگر مقایسه کنید. قطعا فعالیت در صرافی های لیکوئید خیال شما را از بابت مشکلات احتمالی راحت خواهد کرد.

نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست

اصطلاح لیکوئید شدن کاربر در صرافی

منظور از نقدینگی یا لیکوئید شدن چیست ؟ تا کنون متوجه شدیم که لیکوئید بودن دارای معنای مثبت می باشد. اما هنگامی که به تعریف لیکوئید شدن کاربر در صرافی می رسیم اوضاع کاملا متفاوت می شود. هنگامی که یک کاربر در صرافی لکوئید می شود به این معناست که تمام یا بخشی از دارایی خود را از دست داده است. این دارایی مستقیما به حساب صرافی منتقل شده است و قابل برگشت نیست.

جلوگیری کردن از لیکوئید شدن

اگر تا کنون در بازار رمز ارزها نقدینگی بازار چیست؟ فعالیت کرده باشید و با اشکال مختلف ترید آشنا باشید قطعا نام قراردادهای آتی را شنیده اید و درباره میزان ریسک آن اطلاعات دارید. هنگامی که افراد اقدام به انجام قراردادهای آتی می کنند اما در کسب سود موفق نمی شوند صرافی دارایی آن ها را به عنوان جبران خسارت نقد کرده و به حساب خود منتقل می کنند. قراردادهای آتی به نام معاملات اهرمی نیز شناخته می شوند که تریدرهای حرفه ای برای کسب سود زیاد آن را انجام می دهند. این روش از معامله دارای ریسک بسیار زیادی است که اگر جوانب احتیاط را نسجنید باعث از دست رفتن کل دارایی های شما خواهد شد.



اشتراک گذاری

دیدگاه شما

اولین دیدگاه را شما ارسال نمایید.